En stop loss-order är en lagerorder som läggs på tills det underliggande priset (till exempel en aktie) når ett målpris som placerats av investeraren. I det ögonblicket aktiveras den angivna köp- eller säljordern och skickas till marknaden, beroende på om den ursprungliga operationen var att köpa (lång position) eller sälja (kort position).
Den används för att skydda mot eventuella förluster efter inträde på marknaden och tjänar så att investeraren inte tappar mer än förväntat. Denna order begränsar förluster genom att stänga den position som vi har efter att ha lidit en förlust och därmed undvika att förlora ytterligare. Om vi till exempel köper en Apple-aktie till 100 dollar, upprättar vi en stop loss-order så att om den sjunker till 90 säljs den och därmed undviker att fortsätta att förlora, det vill säga vi vet den maximala förlust vi kan ha.
Det är motsatsen till en take profit eller stop profit order, som används för att begränsa vinsten.
Genom att ställa in en stop loss kommer investeraren att veta hela tiden hur mycket han kommer att förlora. Och därmed kommer du att undvika att din förlust är större. I exemplet ovan, om aktien fortsatte att sjunka till 70 eller ännu mindre, skulle vi inte drabbas av förlust, för eftersom vi hade en stop loss-order såldes den automatiskt när aktien nådde 90 $.
Många professionella investerare använder denna strategi för att begränsa sina förluster, även om få använder take profit-ordern, eftersom de syftar till att begränsa förluster men inte begränsa vinster.
Redo att investera på marknaderna?
En av de största mäklarna i världen, eToro, har gjort investeringen på de finansiella marknaderna mer tillgänglig. Nu kan vem som helst investera i aktier eller köpa fraktioner av aktier med 0% provision. Börja investera nu med en insättning på bara 200 dollar. Kom ihåg att det är viktigt att träna för att investera, men naturligtvis idag kan vem som helst göra det.
Ditt kapital är i fara. Andra avgif.webpter kan tillkomma. För mer information, besök stocks.eToro.com
Jag vill investera med EtoroDessutom, många investerare när de är korrekta, de sätter ytterligare en stoppförlust vid den tidpunkt vi angav ($ 100 i föregående exempel), för att säkerställa att vi inte kommer att ha förluster. Och om aktien fortsätter att stiga placerar de ytterligare en stoppförlust (till exempel $ 110), som till och med kan vara över deras inköpspris, så de kommer att ha en garanterad vinst. På det här sättet, om aktien fortsätter att stiga, kommer vi alltid att delta i uppgången, men så snart den börjar falla kommer den att säljas. På så sätt begränsar vi förlusterna men inte vinsterna.
Det finns en typ av beställning som gör denna funktion automatiskt, det är känt som ett efterföljande stopp, vilket fastställer att när beståndet faller med en procentsats (som vi berättar när du anger ordern) såldes det.
Saker att tänka på när du anger en stop loss-order
- Först och främst är det viktigt att veta att stoppförluster inte garanteras, eftersom vi kan ha fall av luckor (skillnad mellan stängning och öppning nästa dag) på marknaden och vår stoppförlustorder hoppas över. Operationen utförs sedan till det första priset på marknaden, vilket kan vara mycket ogynnsamt för det ursprungliga priset som vi hade ställt in som stoppförlust.
- En stop loss order kan inte ändras, för detta måste vi avbryta den och skapa en ny stop loss order.
- Det är bekvämt att inte eliminera det och skapa ett lägre när priset närmar sig, för vi kommer att gå bakom marknaden. Vi måste ha disciplin, för även om vi tror att marknaden kommer att vända att sälja till ett lägre pris på lång sikt kommer vi att förlora. Det är därför det är viktigt att veta var man ska sätta stoppförlusten först.
- Tvärtom kan vi flytta stoppförlustnivån när vår position är gynnsam. För det första är det bästa alternativet att flytta den till den neutrala nivån där vi varken vinner eller förlorar (100 dollar i föregående exempel) och sedan kommer vi flytta den till den nivå av fördelar som vi anser lämpliga.
- Till detta koncept måste vi koppla tillräcklig penninghantering och låg skuldsättning.
- Det är mycket viktigt att erkänna marknadens volatilitet, eftersom om vi anger vårt stop loss-pris mycket nära marknadspriset är det möjligt att ordern inte hoppas över och förlusterna kommer att konsolideras.
- Det finns vissa nivåer som alla investerare tittar på, till exempel siffrorna i nollor (låt oss föreställa oss att en investerare inför en stoppförlust på nivån av Ibex 35 vid 10 000 poäng) som är nivåer som lätt kan svepas, eftersom de matematiskt möjliggöra att på ett enklare sätt kvantifiera vinster eller förluster i verksamheten. Det är därför bättre att ange stoppförlustnivån på nivåer som inte är lika exakta, som till exempel i det här fallet på nivån 9,998.
Exempel på stoppförlust
Låt oss föreställa oss att vi köper (lång position) 100 Inditex-aktier. För detta lanserar vi en marknadsorder som utförs till 25 euro.
Om vi vill begränsa förluster kan vi göra en stop loss-order, till exempel till 24 euro. På detta sätt, om Inditex-aktien sjönk till 24 euro, skulle den stop loss-order som vi har angett hoppa och aktierna skulle säljas.
Maximal förlust = (25 - 24) * 100 aktier = 100 euro
I händelse av ett sådant fall kommer aktierna att säljas och förlusten blir 100 euro. Men det här är den maximala förlusten vi kan ha. Om Inditex-aktien fortsätter att falla kommer vi att vara slut i lager och vi kommer inte att drabbas av ytterligare förluster. Det är därför det är en order som används för att begränsa förlusterna i en handel.