ECB uttalar sig, den här gången för att kräva starka, solida och modiga bankenheter som förstärker det europeiska bankpanorama och att de på detta sätt inte kan påverkas av politiken med låga räntor och kampen för kunder. De ständiga striderna som bankerna upprätthåller med ECB: s penningpolitik sätter många banker på repen, som ser hur deras verksamhet och deras lönsamhet tappar volym.
För några månader sedan kunde vi se hur Santander-banken tog över Banco Popular till priset av 1 euro, eller hur Bankia och BMN slogs samman för att konsolidera sig som en stor bank på den spanska bankscenen. Vi kunde också se dessa sammanslagningar på den europeiska scenen, i Italien absorberades Veneto Banca och Banco Popolare di Vicenza på samma sätt av den stora Intesa San Paolo.
Om vi inte hade tillräckligt med det oförklarliga förvärvet av Banco Popular av den stora spanska hajen, Banco Santander. Månader senare var solvens hos en annan spansk bank åter ifrågasatt, vilket tvingade Bank of Spain och CNMV att vidta extraordinära åtgärder för att förhindra enhetens kollaps, i motsats till vad som hände med Popular. Den här gången var det Liberbank-banken som drabbades av situationen och såg hur aktierna sjönk med dagarnas gång och att den för mycket lite inte följer fotspåren till Popular. (Se: «Vad sägs om Liberbank?»)
Med denna instabila syn på det europeiska banktjänsten uppmanar ECB, den här gången genom Danièle Nouy, ordförande för Sole Supervisor, europeiska banker att genomföra nya integrationsprocesser och fler sammanslagningar mellan bankenheter. ECB: s mål med dessa påståenden är att konsolidera den europeiska bankväven med stora, solida, solida bankföretag med en internationell närvaro för att vara mindre sårbara för de kontinuerliga förändringarna i den globala ekonomin.
Presidenten betonade att dessa fusioner kan vara ett tydligt sätt att få svaga banker ut ur marknaden, förutom att möta de stora utmaningarna för europeiska banker just nu med mindre sårbarhet. investerarnas tryck på lönsamhet och bankers ROE och brutal konkurrens för kunderna.
Dessutom betonade Nouy den stora betydelsen av dessa sammanslagningar, eftersom han bekräftade den överdrivna storleken på den europeiska finanssektorn och behovet av att minska antalet banker som omfattar den.
Slutligen tog han tillfället i akt att uppmuntra stora bankföretag att vara mer modiga och anförtro relevanta åtgärder för att dra nytta av detta som ett sätt att växa och gränsöverskridande, genom att etablera internationella fusioner med andra banker i euroområdet, något som banker hittills har , hon har varit mycket ovillig att göra det.
En mycket mättad banksektor
President Nouy betonade den stora storleken på europeisk bankverksamhet, trots den minskning som skedde under krisen.
Nouy lyfte fram det stora problemet som detta medför för den europeiska ekonomin och illustrerar att "choklad är mycket bra om det tas i små mängder, men att det blir skadligt om det tas i överskott."
Dessutom betonade han det stora beroendet att den europeiska ekonomin lider av bankfinansiering, med vissa banker att deras totala tillgångar står för 280% av BNP, jämfört med andra länder som USA, där de totala tillgångarna som ägs av bankkoncerner står för för 88% av BNP och förespråkar en mer oberoende och liberaliserad ekonomi.
Förutom denna liberalisering av ekonomin, som vi har sagt i början av artikeln, är ett av målen som presidenten eftersträvar att följa med utgången av svaga banker från marknaden och satsa på att det sker på två sätt, försvinnandet av dessa enheter eller sammanslagning av samma med andra större bankkoncerner.
Detta skulle innebära att enheter lättare kan få den avkastning som krävs av investerare, förutom att den alltför existerande konkurrensen försvinner som tvingar enheterna i ett urskillningslöst krig för kunderna, vilket lämnar enheter utan möjlighet att få fördelar. Och vara lönsamma.
Internationella fusioner? Ja, men på mitt eget sätt
Inför dessa uttalanden av chefen för tillsynsmyndigheten, Danièle Nouy, var vice guvernören för Bank of Spain, Javier Alonso, snabb med att uttala och belysa svårigheterna och hindren som gäller för denna typ av fusion och begärde att denna serie hindren elimineras, vilket underlättar gränsöverskridande fusioner.
Biträdande guvernören uppgav att även om det skulle vara önskvärt att denna typ av fusion sker mellan bankkoncerner, är det tyvärr inte den rådande trenden. Således tecknar han sitt åtagande till presidenten.
Javier Alonso bad dock ECB att ta bort alla hinder och hinder som hindrar banker från att satsa på gränsöverskridande fusioner med enheter i euroområdet.
Dessutom delade vice guvernören president Nouys oro över en eventuell överkapacitet i banksektorn och föreslog en ordnad korrigering av överskottsbanker i Europa.
Slutligen försvarade Alonso de ansträngningar han hittills har gjort för att möta krisen och uppgav att spanska banker är mycket mer kapitaliserade, friska och bättre förberedda för att möta marknadschocker. Han erkände emellertid att avkastningen på eget kapital (ROE) för densamma ligger (5% genomsnittligt ROE för spanska banker) mycket långt från att täcka bankernas kapitalkostnad.
Dessa uttalanden från biträdande guvernören ifrågasatte svagheten hos spanska banker och det stora hotet mot bankernas balansräkningar i ett sammanhang av räntor som den nuvarande (0%). Bekräftar Alonso att "Du måste vara mycket försiktig med detta." (Se "Låga räntor äter upp de konservativa investeringarna")
Fintech, en allt starkare konkurrens
Fintech-konkurrens är en fråga som alltmer oroar bankenheter, förutom att den är en sektor som direkt påverkar den dåliga situationen som den europeiska finanssektorn genomgår.
Utseendet på dessa nya tekniska plattformar har blivit ett alternativ till traditionell bankverksamhet, något som minskar affärsenheten för bankenheter, som ser att fler och fler kunder går med i den digitala förändringen och väljer denna typ av lösningar finansiellt. (Se "Fintech-företagens inverkan på banktjänster")
Den lilla storleken på dessa företag gör dem mycket mindre sårbara för att svänga i sin affärsmodell, så att de bättre kan anpassa sig till förändringar i miljön.
För Javier Alonso är detta ett stort bekymmer, som ser omvandlingen av alla traditionella bankenheter till den digitala världen som mycket svår, eftersom det medför mycket höga kostnader och att han bekräftar att många små banker inte kan anta dem och gå med i innovationsprocessen. det kräver anpassning till den digitala världen.
Om vi lägger till de höga regleringsprocesser som europeiska banker utsätts för, är den digitala omvandlingen av sektorn i sin helhet något otänkbart idag.